半導(dǎo)體自主可控持續(xù)推進(jìn)，材料等環(huán)節(jié)仍大有可為

4月15日午后，A股維持窄幅震蕩，主要寬基指數(shù)整體小幅下跌，綠多紅少。行業(yè)方面，消費(fèi)賽道領(lǐng)漲，美容護(hù)理、銀行、家用電器、紡織服飾、食品飲料等漲幅居前。近期自主可控主題熱度較高，科創(chuàng)半導(dǎo)體ETF（588170）、信創(chuàng)ETF（562570）回調(diào)超2%。

華福證券認(rèn)為，截至2024年，中國(guó)主要晶圓制造材料國(guó)產(chǎn)化率仍普遍在40%以下，光刻膠僅13%。而在關(guān)稅政策影響下，我國(guó)在高端材料領(lǐng)域的國(guó)產(chǎn)化突破也勢(shì)必加速推進(jìn)。半導(dǎo)體零部件方面，其常年被美日歐高度壟斷，閥門、泵類、密封圈基本依賴進(jìn)口。而當(dāng)前，我國(guó)企業(yè)已在部分零部件細(xì)分賽道相繼取得突破，半導(dǎo)體零部件已進(jìn)入了產(chǎn)品拓展、客戶導(dǎo)入的快車道，該趨勢(shì)也必將在關(guān)稅緊張格局下進(jìn)一步深化。

公開信息顯示，科創(chuàng)半導(dǎo)體ETF（588170）跟蹤上證科創(chuàng)板半導(dǎo)體材料設(shè)備主題指數(shù)，囊括科創(chuàng)板中半導(dǎo)體設(shè)備和半導(dǎo)體材料細(xì)分領(lǐng)域的硬科技公司。半導(dǎo)體設(shè)備和材料行業(yè)是重要的國(guó)產(chǎn)替代領(lǐng)域，具備國(guó)產(chǎn)化率較低、國(guó)產(chǎn)替代天花板較高屬性，充分受益于人工智能革命下的半導(dǎo)體需求擴(kuò)張。