網貸投資如何不踩雷？大咖們這樣說！

每經記者｜宋戈    每經實習記者｜潘婷    每經編輯｜畢陸名    

圖片來源：攝圖網

備案的不確定性導致眾多平臺選擇退出網貸行業，而四大高返利平臺接連“爆雷”更使投資人進入一種觀望的狀態。據網貸之家數據顯示，截至6月25日，本月新增問題平臺19家。

6月24日，在網貸之家主辦的行業交流會“網貸神州行”深圳站現場，有關爆雷頻發環境下如何選擇P2P平臺、避免本金受損成為熱議話題。

在業內人士看來，近期出問題的平臺，若作為專業的投資人，或多或少都應該察覺到平臺有問題。網貸之家CEO湯迪表示，只是看平臺是否盈利還遠不夠，要更深入地觀察盈利數據的可信度，追蹤盈利數據是否異常，還要注意平臺的營收和利潤之間的關系是否符合常規邏輯。此外，平臺管理團隊的穩定性、在互聯網與金融領域的經驗、團隊應變和運營能力，還有平臺的業務模式、輿情等，都是投資人在選擇網貸平臺時可以參考的指標。

《每日經濟新聞》記者注意到，在此前爆雷的平臺中，不乏有上市背景錢滿倉、國資背景好好理財等平臺，也證實了單一指標對于網貸平臺的選擇并不充分。

業內總結爆雷案例發現，平臺爆雷前一般都有預兆。一是平臺突然短標頻發并且借款金額過度集中。原來發標的頻率不高，利率一般，突然出現大量短標，同時金額較大也過度集中，極有可能是老板跑路前的征兆，需要及時撤回資金。二是平臺利率不斷上升，遠高于行業平均水平，或者以變相返現、免費購方式吸收資金，此時平臺極有可能已經遇到了兌付危機。三是平臺借款標的利率期限結構出現反轉。一般情況下，借款的期限與利率應該成正比，即期限越長利率越高，但是假如出現標的期限越長，平均利率越低，期限越短，平均利率越高時，平臺可能存在跑路的現象。四是平臺負面消息不斷傳出。平臺聲譽關乎平臺的生存，如果各種社交工具和第三方資訊平臺上，不斷出現平臺的負面消息，雖然存在競爭對手惡意中傷的可能，但投資人依舊需要提高警惕，及時撤離。

因此，在備案期間如何進行平臺的篩選成為眾多投資者關心的話題，在雷潮關口下，合規性再次成為投資者最關注的指標。對于如何看待平臺的合規性，合眾e貸副總裁黃芳認為，可以通過數據層面來看平臺合規進度，例如平臺官方的信息披露、銀行存管、ICP備案、三級等保、會計師事務所出具的審計報告、財務審計報告、律所出具的法律意見書等。