千億AIC資金密集入市，浙江新設(shè)基金領(lǐng)跑，廣東項目最吸金

每經(jīng)記者｜姚亞楠    每經(jīng)編輯｜彭水萍

進(jìn)入10月，銀行AIC作為長線資金的代表，在國家金融監(jiān)管總局?jǐn)U大試點范圍的推動下正密集注入股權(quán)投資市場，從新設(shè)基金來看，浙江省新設(shè)數(shù)量56只位居榜首。

在投資領(lǐng)域，早期投資交易數(shù)量占比顯著攀升，電子信息行業(yè)以183起投資案例最受投資人青睞，江蘇投融資最為活躍，廣東項目吸金力更強。此外，10月有33只私募基金以并購的方式成功退出，回籠資金18.84億元。

千億AIC資金密集入市，機構(gòu)“出海”有新收獲

進(jìn)入10月，CVSource投中數(shù)據(jù)顯示，VC/PE新設(shè)基金活躍度有所下降，2024年10月中國VC/PE市場新成立基金數(shù)量共計338只，同比下降50%，環(huán)比下降26%。整體來看，當(dāng)前一級市場持續(xù)承受多方面壓力，新設(shè)基金活躍度下降明顯。

從地域分布來看，浙江省新設(shè)數(shù)量最多，以56只高居榜首，江蘇省新設(shè)基金54只位列第二，廣東省新設(shè)基金43只緊隨其后。同比2023年10月基金設(shè)立地區(qū)來看，市場整體下行態(tài)勢下，10月北京市新設(shè)基金11只，同比逆勢上揚。

人工智能、低空經(jīng)濟(jì)等領(lǐng)域依舊是LP關(guān)注的焦點，例如，成都科創(chuàng)投集團(tuán)與成華科創(chuàng)投公司組建了成都人工智能與機器人基金，這是成都都市圈首只涉及機器人產(chǎn)業(yè)的國資管理基金，基金目標(biāo)總規(guī)模100億元。湖北還設(shè)立了兩只數(shù)十億的低空經(jīng)濟(jì)產(chǎn)業(yè)基金。此外，機構(gòu)“出海”募資有新進(jìn)展，10月易達(dá)資本宣布完成二期美元旗艦基金的新一輪募資，得到了沙特阿拉伯政府基金以及阿曼投資局（OIA）等中東地區(qū)投資機構(gòu)的支持。

值得注意的是，銀行資本作為重要的長線資金，在國家金融監(jiān)管總局?jǐn)U大試點范圍的推動下，正密集注入股權(quán)投資市場，支持地方科技創(chuàng)新發(fā)展。例如10月以來，工、農(nóng)、中、建、交五家銀行AIC與杭州對應(yīng)的市區(qū)兩級國企簽署合作協(xié)議，意向落地的基金規(guī)模高達(dá)900億元。廈門也宣布新設(shè)總規(guī)模100億元的工銀AIC基金，總規(guī)模50億元的中銀AIC基金，總規(guī)模20億元的建信AIC基金。

早期投資數(shù)量顯著攀升，半導(dǎo)體占據(jù)主要地位

從投資市場來看，CVSource投中數(shù)據(jù)顯示，2024年10月投資案例數(shù)量609起，環(huán)比下降25.6%，同比下降11.6%，從VC/PE市場投資規(guī)模來看，10月投資規(guī)模99.43億美元，環(huán)比下降13.2%，同比下降23.3%。今年二季度以來，VC/PE投資市場整體略顯疲態(tài)，波動放緩，本月投資交易數(shù)量降至近年冰點。

從行業(yè)分布來看，電子信息行業(yè)項目獲投數(shù)量183起最為活躍，交易規(guī)模19.33億美元大幅領(lǐng)先。細(xì)分熱門領(lǐng)域下，半導(dǎo)體領(lǐng)域投資數(shù)量65起，占電子信息行業(yè)總交易數(shù)量35.5%，占市場總交易數(shù)量10.7%，占據(jù)投資主要地位。

值得注意的是，交易數(shù)據(jù)顯示早期投資交易數(shù)量占比持續(xù)走高，10月A輪交易數(shù)量228起、規(guī)模20.84億美元，分別占比37.4%、21%，最受歡迎。早期投資數(shù)量（天使輪和種子輪）共158起，占融資總數(shù)25.9%，同比2023年10月早期投資122起占比17.7%有了大幅增加。

從地域分布來看，江蘇省公開交易108起拔得頭籌，廣東省獲投規(guī)模13.81億美元最為突出。

當(dāng)下并購市場被眾多VC/PE寄予厚望，CVSource投中數(shù)據(jù)顯示，2024年10月，共計完成192筆并購交易，其中披露金額的有91筆，交易總金額為38.72億美元，環(huán)比、同比均有一定程度下降，共計33只私募基金以并購的方式成功退出，基金回籠金額18.84億元。受大額案例影響，10月并購交易主要集中在電子信息、醫(yī)療健康、傳統(tǒng)制造及金融行業(yè)。西藏并購規(guī)模處于領(lǐng)先地位，福建緊隨其后。

封面圖片來源：視覺中國-VCG111363577655